Банки, Банковская система России и банковские рейтинги






Скачать 71.36 Kb.
НазваниеБанки, Банковская система России и банковские рейтинги
Дата публикации25.02.2015
Размер71.36 Kb.
ТипДокументы
h.120-bal.ru > Банк > Документы

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги


Лекторы:

проф. А.М. Карминский

проф. А.А. Пересецкий
Основное внимание в курсе будет уделено роли банков как финансовых посредников. Будут рассмотрены вопросы менеджмента в банке. вопросы состояния и перспектив развития российской банковской системы, история и опыт преодоления банковских кризисов. Часть курса отводится изучению вопросов устойчивого развития банковской системы, Новому базельскому соглашению, банковским рейтингам и их моделям.
А. Мировая банковская система.
1. Введение в мировую финансовую систему. Финансовые институты. Банки. Роль финансового посредничества. Финансовые рынки. Тенденции развития мировой банковской системы. Классификация банков и их функции.

.

[Mishkin], ch. 1, 2, 3, 8, 14, [Miller], ch. 4, 5, [Л2], ch. 16, 17.
2. Мировая банковская система и ее структура. Конкуренция между банками. Особенности некоторых банковских систем в развитых и развивающихся странах. Российская банковская система, тенденции развития и ее место в мировой банковской системе.
[Mishkin], ch. 4, 10, 12, 14, [Miller], ch. 6, 8, 10, [Л2], ch. 18,

[Banker].
3. Центральные банки и их роль в формировании стабильности финансовой системы и денежно-финансовой политики. Страхование депозитов. Инструменты денежного регулирования. Особенности центральных банков США, Европы и России. Статус и функции Банка России. Пруденциальный надзор.

[Mishkin], ch. 11, 14-18, [Miller], ch. 11, 14-17, [Л2], ch. 18, 19.

[Л1], ch. 1, 2, [CBR-i]/

Б. Банковский и финансовый менеджмент
4. Обзор инвестиционно-сберегательных операций. Традиционные банковские операции. Причины стагнации традиционного банкинга. Современные банковские операции. Современные банковские технологии. Платежные системы.

[Mishkin], ch. 10,11,13, [TT], ch. 3, 4, 6, [ИБ], ch. 4.
5.  Основные принципы управления банковской деятельностью. Управление активами и пассивами банка. Управление ликвидностью и капиталом. Управление рисками. Элементы стартегического планирования. Основные понятия и подходы.
[Mishkin], ch. 9- 11, [Miller], ch. 9, 10, [Synkey],. [TT], ch. 7, 10.
6.  Новое базельское соглашение и его роль в совершенствовании требований к капитализации банков, рыночной дисциплины и контроля со стороны пруденциальных органов за деятельностью банков. Рейтинговые системы. Международные рейтинговые агентства и их подходы. Новации в рейтинговой методологии. Рейтинги и рэнкинги российских банков.
[B1], [B2], [K], ch.1-2.
В. Банковская система России
7. Банковский сектор России. Становление, история, проблемы, динамика и перспективы и стратегия развития. Первичные и вторичные размещения акций российских банков. Структура активов и пассивов. Банковсике еврооблигации.
[K], ch.2, [Л1], ch. 1, 2, [Мих], ch.3, [Л2], ch. 17-19, [CBR.

8. Принципы международной и российской систем финансовой отчетности. Структура баланса. Финансовые индикаторы деятельности. Отчетность банка. Публикуемый годовой отчет и транспарентность.
[Л1], ch. 3-7, 19, [CBR-i], [K], ch.2, [Л2], ch. 18.

9. Кризисный анализ российской банковской системы. Основные причины банковского кризиса 1998 года. Особенности кризиса лета 2004 года. Роль АРКО (Агентства по реструктуризации кредитных организаций).
[K] [Л2] [Мих] [CBR-i] [Ba] [S&P]
10. Банковский розничный бизнес. Развитие розничного бизнеса в России. Внедрение системы страхования депозитов в России. Функции АСВ (Агентства по страхованию вкладов).
[K] [Л2] [CBR-i] [S&P]

Г. Модели банковской деятельности (кредитоспособность, эффективность, стоимость ресурсов)
11. Экспертные и дистанционные банковские рейтинги. Системы раннего предупреждения в пруденциальном надзоре. Модели рейтингов. Подходы на основе дискриминантного анализа, эконометрики и другие. Эконометрический анализ и модели рейтингов российских банков. Анализ важных банковских финансовых индикаторов, устойчивость результатов, экономическая интерпретация, возможные приложения к банковской надзорной деятельности и подходы на основе внутренних рейтингов банков. Модели рейтингов международных агентств.
[K], ch.2, 4 [B1], [B2], [S&P-i]. [AR],

[A1968], [Blume], [Amato], [S], [KPG], [PKS].

[Moodys1] [Moodys2] [KP] [KMMP] [KA]
12. Модели вероятности дефолта банков. Обзор зарубежного опыта. Модели вероятности дефолта российских банков. Использование кластеризации и макроэкономических показателей. Возможные использования в системах раннего предупреждения и для внутренних рейтингов. Индуцированные рейтинги.
[C1995], [C1998], [EP], [AR], [Martin], [Kolari],

[G1], [G2], [P2]
13. Модели процентных ставок депозитов. Влияние финансовых индикаторов и макроэкономических параметров на ставки. Процентные ставки по депозитам, система страхования вкладов и рыночная дисциплина. Зависимость ставок от становления системы страхования вкладов.

[P1] [PKG] [CP] [CH] [DD] [DH] [Gam]
[Gonz] [GJV] [HH] [ID] [MS]

14. Модели технической эффективности банков. Эффективность по прибыли, кредитам, затратам. Параметрический и непараметрический подходы.

[Gol] [GKP] [GKPKP] [CK] [KL] [Mest]
Оценка складывается из оценок курсовых проектов (50%) и финального экзамена (50%).

Курсовые проекты основываются на реальных данных по российской банковской системе.

Курсовой проект 1. Сравнительный анализ российских банков.

Курсовой проект 2.  Построение моделей рейтингов, вероятности дефолта, процентных ставок.
Студенты могут получить бонусные баллы за акивность на презентациях курсовых проектов и активную работу на лекциях.

Студенты, пропустившие более половины лекций или не сдавшие в срок 2 курсовых проекта к экзамену не допускаются.

Литература.

[Mishkin] Mishkin F., (2004). The Economics of Money, Banking and Financial Markets. 7 ed., Boston etc.: Addison Wesley. (Russian translation: Мишкин Ф. (2006). Экономическая теория денег, банковского дела и финансовых рынков. Пер. с 7 англ. изд. М. и др., Вильямс).

[Miller] Miller R. and Van Hoose D., (1993). Modern Money and Banking. 3d ed., London. (Russian translation: Миллер Р., Ван-Хуз Д. (2000). Современные деньги и банковское дело, М., Инфра-М).

[Л1] Лаврушин О.И., (2008). Банковское дело. М., КноРус.

[Л2] Лаврушин О.И., (2008). Деньги, банки, кредит. М., КноРус.

[Synkey] Sinkey J.F.Jr., (2002). Commercial Bank Financial Management. 6 ed. Pearson Ed. (Russian translation: Д. Синки, мл. (2007). Финансовый менеджмент в коммерческом банке и в индустрии финансовых услуг. Пер. с англ. 6-го изд. М.: Альпина Бизнес Букс)

[K] Карминский А.М., А.А. Пересецкий, А.Е. Петров, (2005). Рейтинги в экономике. Методология и практика, М. Финансы и статистика.)

[ТТ] Тютюнник А.В., Турбанов А.В., (2005). Банковское дело, Финансы и Статистика.
[A1968] Altman, E.I. (1968). Financial ratios, discriminant analysis and the prediction of corporate bankruptcy, Journal of Finance, 23(4), pp. 589-609.

[Amato] Amato, J., and C. Furfine (2004) Are credit ratings procyclical?, Journal of Banking and Finance, 28(11), 2641–2677.

[AR] Altman, E.I. and H.A. Rijken, (2004). How rating agencies achieve rating stability, Journal of Banking and Finance, 28(11), pp. 2679-2714.

[B1] Basel Committee on Banking Supervision, (2004). International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards, Bank for International Settlements, June 2004, http://www.bis.org/publ/bcbs107.htm.

[B2] The New Basel Capital Accord. Consultative Document, (2003). Basel Committee on Banking Supervision. Basel: Bank for international settlements. April 2003.

[Ba] Russian bank system from crisis to modernization. (2003). Moscow. Scientific reports of the Moscow public science foundation, vol. 147. (in Russian). (Банковская система России: от кризиса к модернизации. М., Научные доклады Московского общественного научного фонда, т. 147, 2003, 315с.)

[Banker] Top 1000. The Banker, July, 2008

[Blume] Blume, M. E., F. Lim and A.C. Mackinlay, (1998). The Declining Credit Quality of U.S. Corporate Debt: Myth or Reality? Journal of Finance, 53(4), 1389–1413.

[C1995] Cole, R.A. and J.W. Gunther, (1995). Separating the likelihood and timing of bank failure, Journal of Banking and Finance, 19(6), pp. 1073-1089.

[C1998] Cole, R.A. and J.W. Gunther, (1998). Predicting bank failures: A comparison of on- and off-site monitoring systems, Journal of Financial Services Research, 13(2), pp. 103-117.

[CBR] Основные направления единой государственной денежно-кредитной политики на 2008 год. http://www.cbr.ru/today/publications_reports/on_2008.pdf.

[CBR-i] http://www.cbr.ru.

[CH] Caprio G., and P. Honohan, (2004). Can unsophisticated market provide discipline? World Bank Research Working Paper, 3364.

[CK] Caner S., V.K. Kontorovich (2004). Efficiency of the Banking Sector in the Russian Federation with International Comparison, Economic Journal of Higher School of Economics (Moscow, Russia), 8, issue 3, 357–375.

[CP] Calomiris C.W., and Powell A., (2000). Can emerging market regulators establish credible discipline? The case of Argentina, 1992-1999. NBER Working Paper 7715.

[DD] Demirgüç-Kunt A., and E. Detragiache, (2002). Does deposit insurance increase banking system stability? An empirical investigation. Journal of Monetary Economics, 49 (7), 1337–1371.

[DH] Demirgüç-Kunt A., and H. Huizinga, (2004). Market discipline and deposit insurance, Journal of Monetary Economic,s 51, 375-399.

[EP] Engelman, B. and D. Porath, (2003). Empirical comparison of different methods for default probability estimation, Quanteam Research Paper, http://www.quanteam.de/publications.html.

[G1] Golovan, S.V., Karminsky, A.M., Kopylov, A.V. and A.A. Peresetsky, (2003). Probability of default models of Russian banks I: Models with clustering. NES working paper, 2003/039 (in Russian), http://www.nes.ru/english/research/publications.htm.

[G2] Golovan, S.V., A.M. Karminsky, M.A. Evdokimov, and A.A. Peresetsky, (2004). Probability of default models of Russian banks II: Models and macroeconomic environment, NES working paper, 2004/043 (in Russian), http://www.nes.ru/english/research/publications.htm.

[Gam] Gambacorta L., (2004). How Do Banks Set Interest Rates?, NBER Working Paper 10295.

[GJV] Graeve F.D., Jonghe O.D., and R.V. Vennet, (2004). The determinants of pass-through of market conditions to bank retail interest rates in Belgium, National Bank of Belgium Working Paper No.47.

[GKP] Головань С.В., А.М. Карминский, А.А Пересецкий. Эффективность российских банков с точки зрения минимизации издержек, с учетом факторов риска. Экономика и математические методы, т.44. (в печати).

[GKPKP] Головань С.В., Костюрина О.Ю., Пастухова Е.В., Карминский А.М., Пересецкий А.А. (2007). Эффективность российских банков с точки зрения минимизации издержек. РЭШ, препринт # WP/2007/071.

[Gol] Головань С.В. (2006).Факторы, влияющие на эффективность российских банков. Прикладная эконометрика. 2006(2), стр. 3-17.

[Gonz] González F., (2005). Bank regulation and risk-taking incentives: An international comparison of bank risk. Journal of Banking & Finance, 29, 1153–1184.

[HH] Hannan T., and G. Hanweck, (1988). Bank insolvency and the market for large certificates of deposits. Journal of Money, Credit and Banking, 20, 203-211.

[ID] Ioannidou V.P., and Dreu, de J., (2006). The impact of explicit deposit insurance on market discipline. Tilburg University CentER discussion paper no. 2006-05.

[KA] Карминский А.М., Астрелина В.В. (2006). Рейтинги в экономике как мера финансового риска. Управление финансовыми рисками, №1, 2-15.

[KL] Kumbhakar, S.C., C.A.K. Lovell (2003). Stochastic Frontier Analysis, Cambridge University Press.

[KMMP] Карминский А.М., Малахова И.А., Миненкова Е.С., Пересецкий А.А., (2007). Модели рейтингов банков агентства Moody’s . Управление финансовыми рисками. 2007, №.2, стр. 96-109.

[Kolari] Kolari, J., D. Glennon, H. Shin, and M. Caputo, (2002). Predicting large US commercial bank failures, Journal of Economics and Business, 54(4), pp. 361-387.

[KP] Карминский А.М., Пересецкий А.А. (2007). Модели рейтингов международных агентств. Прикладная эконометрика, №1, 2007, стр. 3-19.

[KPG] Карминский A.M., А.А. Пересецкий, С.В. Головань, (2004). Модели рейтингов российских банков. Построение, анализ динамики и сравнение. Препринт РЭШ, #2005/049.
http://www.nes.ru/russian/research/pdf/2005/Peresetsky.pdf

[Martin] Martin, D. (1977). Early warning of bank failure: A logit regression approach, Journal of Banking and Finance, 1(3), pp. 249-276.

[Mest] Mester L. J. (1996). A study of bank efficiency taking into account risk-preferences, Journal of Banking & Finance, Vol. 20, 1025–1045.

[Moodys1] Moody’s. Bank Financial Strength Ratings: Global Methodology. February 2007.
http://www.moodys.com/moodys/cust/research/­MDCdocs/22/2006400000430007.pdf

[Moodys2] Moody’s. Incorporation of Joint-Default Analysis into Moody's Bank Ratings: A Refined Methodology. March 2007

(http://www.moodys.com/moodys/cust/research/MDCdocs/30/2006600000425327.pdf)

[MS] Martinez Peria M.S., and S.L. Schmukler, (2001). Do depositors punish banks for bad behavior? Market discipline, deposit insurance and banking crises. Journal of Finance, 56, 1029-1051.

[P1] Пересецкий А.А. (2007). Процентные ставки российских банков. Рыночная дисциплина и страхование депозитов. Экономика и математические методы, 43(1) стр. 3-15.

[P2] Пересецкий А.А. (2007). Методы оценки вероятности дефолта банков. Экономика и математические методы, 43(3) стр. 37-62.

[PKG] Peresetsky A.A., A.M. Karminsky, S.V. Golovan, (2007). Russian banks´ private deposit interest rates and market discipline. Bank of Finland, BOFIT Discussion Papers No 2/2007

[PKS] Peresetsky, A.A., A.M. Karminsky and A.H.O. van Soest, (2004). Modelling Russian Banks Ratings. Economics and Mathematical Methods, 40(4), pp.10-25. (in Russian).

[S&P] Moody's Investor Service, Standard & Poor's, Fitch IBCA regular reviews on the Russian banking system.

[S&P-i] http://www.standardandpoors.ru

[S] Soest, A.H.O. van, A.A. Peresetsky, and A.M. Karminsky, (2003). An analysis of ratings of Russian banks, Tilburg University CentER Discussion Paper Series, 2003/85.

[ИБ] Информатизация бизнеса (2004). Под ред. Карминского А.М. Изд. 2-е. М., Финансы и статистика.

[Мих] Михайлов Л.В., Л.И. Сычева, Е.В. Тимофеев, (2000). Банковский кризис 1998 г. в России и его последствия. Москва. ИЭПП.






Добавить документ в свой блог или на сайт

Похожие:

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги icon«Банки и банковские системы»
«Банки и банковские системы», предоставить необходимый объем сведений о структуре и функционировании банковских систем России и других...

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги iconТемы курсовых работ по курсу «Деньги, кредит, банки»
Современная банковская система России, ее основные звенья тенденции и проблемы развития

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги icon«Банковские карты»
Охватывает 82 региона Российской Федерации и что довольно значимо в нашей стране: система существует не только в крупных городах,...

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги iconРабочая программа учебной дисциплины Основная образовательная программа...
Рабочая программа учебной дисциплины «Мировой опыт функцио­нирования банковских систем и особенности его использования в России»...

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги iconПояснительная записка: Цели и задачи дисциплины (модуля) Целью изучения...
«Экономика» магистерской программы «Банки и банковская деятельность» очной и заочной форм обучения

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги iconРоссийская банковская система: структура, специфика, история и перспективы развития
По состоянию на … января 2004 года в России насчитывалось 1329 действующих коммерческих банков. Они имели 3219 филиалов (из них чуть...

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги iconРоссийской Федерации Министерство образования Российской Федерации....
Программа дисциплины «Банковская система России» разработана на основе аналогичной программы Государственного университета – Высшая...

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги iconПрограмма дисциплины «Сравнительный анализ банковских систем» («Comparative...
Задача, которая ставится перед курсом «Сравнительный анализ банковских систем», – создать представление о структуре и особенностях...

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги iconУчебно-методический комплекс рабочая программа для студентов направления...
«Экономика и правовое регулирование бизнеса», «Экономика фирмы и отраслевых рынков», «Экономическая теория и финансово-кредитные...

Банки, Банковская система России и банковские рейтинги iconУчебно-методический комплекс рабочая программа для студентов направления...
«Экономика и правовое регулирование бизнеса», «Экономика фирмы и отраслевых рынков», «Экономическая теория и финансово-кредитные...






При копировании материала укажите ссылку © 2015
контакты
h.120-bal.ru
..На главнуюПоиск